Europeanen onttrekken miljarden aan banken

Nieuwe bankbiljetten van 20 euro worden gepresenteerd bij de Oostenrijkse nationale bank in Wenen. (Archieffoto Reuters)

Europese spaarders halen meer van hun geld bij banken, op zoek naar een betere deal, aangezien kredietverstrekkers weigeren te betalen om deposito's vast te houden waarvan sommigen denken dat ze momenteel zonder kunnen. Ze zijn het beu hun spaargelden te zien dalen.De trend ontstond toen enkele van de grootste geldschieters in de regio een winstgevende start van het jaar schetsten met resultaten die ook een glimp boden van een fenomeen dat een "bankwandeling" wordt genoemd - een langzame maar opmerkelijke uitstroom van klantgelden.Kredietverstrekkers verspilden weinig tijd met het in rekening brengen van meer leningen toen de rentetarieven vorig jaar snel stegen na een bijna 15-jarige slaap rond nul, maar de meesten hebben gesleept met het verhogen van de depositotarieven die aan miljoenen van hun klanten worden betaald.Dat heeft de winsten van veel grote banken boven de verwachtingen van veel analisten doen stijgen, maar de spaarders ontevreden gemaakt, waardoor nieuwe vragen rijzen over de stabiliteit van de sector op langere termijn."Traditionele banken moeten beslissen of ze hun rendement willen maximaliseren door de rente op deposito's zo laag mogelijk te houden, of prioriteit te geven aan hun liquiditeit en stabiliteit door de rente te verhogen en het geld van klanten te behouden", zegt Nicola Marinelli, assistent-professor financiën aan Regent's University London.Geldmarktfondsen blijken populair onder spaarders die op zoek zijn naar een hoger rendement op hun geld, aangezien de hoge inflatie aanhoudt.In de afgelopen jaren hebben de rendementen van deze fondsen slechts nipt de tarieven voor bankdeposito's overtroffen, maar de in Crane Sterling uitgedrukte Money Market Fund-index rapporteerde een rendement op jaarbasis van 7 dagen van 4,12% vanaf 25 april, vergeleken met sommige bankrentetarieven die nog steeds onder de 1% bleven. De tegenwaarde in euro was 2,81%.Uit gegevens van Refinitiv Lipper bleek dat er in maart meer dan 34 miljard euro (37,6 miljard dollar) netto naar Europese geldmarktfondsen ging, het best verkochte type activa die maand.De fondsklasse was eind vorig jaar al meer dan 1,4 biljoen euro waard, hoewel het klein blijft in vergelijking met de 9,45 biljoen euro op zicht- of betaalrekeningen bij banken in de hele eurozone.Fidelity International meldde tussen 1 januari en 26 april ook een stijging van 8% jaar-op-jaar in stromen naar geldmarktfondsen op haar investeringsplatform.Voldoende liquiditeitSenior bankiers hebben de dreiging van lagere deposito's afgewezen, in een regio waar consumentenbelangengroepen beweren dat mensen eerder echtgenoten dumpen dan banken.Gevraagd naar een daling van de deposito's met 1,6% in het eerste kwartaal, zei Andrea Orcel, CEO van UniCredit, dat de bank zo'n solide liquiditeitspositie had - met een dekkingsgraad van 163% - dat ze het zich kon veroorloven om winstgevendheid na te jagen bij het beheer van haar depositobasis.De bredere daling van de deposito's kan banken ook helpen om hun verplichtingen - voornamelijk wat ze deposanten verschuldigd zijn - in evenwicht te brengen met een toekomstige daling van hun activa, aangezien de vraag naar leningen tekenen van vertraging vertoont.Maar kredietverstrekkers moeten er ook voor zorgen dat ze voldoende liquiditeit en kapitaal bij de hand hebben om leningweddenschappen te dekken die plotseling zuur kunnen worden.De meeste banken hebben een liquiditeits- en kapitaalniveau dat boven de wettelijke vereisten ligt, maar de ondergang van de Amerikaanse geldschieter Silicon Valley Bank en het Zwitserse Credit Suisse zijn waarschuwende verhalen over wat er kan gebeuren als klanten geldschieters in een hoger tempo in de steek laten.IntrekkingIn Groot-Brittannië namen klanten van NatWest in de eerste drie maanden van het jaar 11,1 miljard pond op, daalden de deposito's van HSBC exclusief eenmalige instromen met $ 10 miljard tot $ 1,6 biljoen, terwijl Barclays en Lloyds Banking Group een daling van 5 miljard registreerden en respectievelijk 2,2 miljard pond.In Duitsland toonden gegevens van de Bundesbank aan dat de deposito's van huishoudens met bijna 8% daalden ten opzichte van een jaar eerder, waarbij Deutsche Bank, de grootste bank van het land, haar eigen daling van 4,7% in het eerste kwartaal deels toeschreef aan besmettingsangst door de bankencrisis in de Verenigde Staten en Zwitserland.Chief Financial Officer James von Moltke gaf echter toe dat meer concurrentie met "sommige koersgevoelige deposito's die de bank verlaten", en sommige klanten die overstapten naar hoger renderende alternatieven zoals geldmarktfondsen, ook een rol speelden.Het Franse BNP Paribas rapporteerde ook een bescheiden daling van de deposito's in het eerste kwartaal, terwijl het Spaanse Santander de enige Europese zwaargewicht was die een stijging van 6% rapporteerde over dezelfde periode.Sommige wetgevers hebben banken bekritiseerd vanwege de discrepantie tussen wat zij leners in rekening brengen en de rentetarieven die spaarders worden aangeboden."Het gaat om winstgevendheid. Het gaat om het behoud van uw eigen winst. Is dat niet het antwoord?", vroeg de Britse parlementariër Angela Eagle aan bankchefs tijdens een Britse parlementaire hoorzitting in Februari bruari.HSBC CEO Noel Quinn beschreef het depositoverlies van zijn bank als "niets significant", terwijl Andy Halford, chief financial officer bij Standard Chartered, tegen Reuters zei dat hij dacht dat mensen uiteindelijk prioriteit zouden geven aan veiligheid boven rentebetalingen. "We zullen mensen hun geld zien parkeren waar het veilig is", zei hij.